קרן השתלמות - מידע מקיף ותשואות

רבים מכירים את צמד המילים "קרן השתלמות". עם זאת, חלק ניכר ממי ששמעו את המושג הזה, ואפילו כאלה שיש להם קרן השתלמות פעילה, לא באמת מבינים את היתרונות הגלומים בתוכנית החיסכון המעניינת הזאת.

בשורות להלן נביא הסבר ברור ומפורט על הקרן, ועל האפשרויות הגלומות בה. בין השאר, האפשרות לקבל הלוואה מקרן השתלמות ולמצות את התועלת שהקרן הזאת יכולה להביא.

מה זה בעצם קרן השתלמות? מה היתרונות שלה ביחס לכל תוכנית חיסכון אחרת? איך אפשר לקחת הלוואה מקרן השתלמות, מה גובה ההלוואה ובאילו תנאים ניתנן לקבל אותה? למה לא למשוך את כספי הקרן? מי זכאי לקרן השתלמות? כיצד מתחלקת הפקדת הכספים לטובת קרן השתלמות? מה ההבדל בין שכיר לבין עצמאי בכל מה שנוגע להפקדה לקרן? אילו גופים פיננסיים מנהלים קרנות השתלמות? מה חשוב לדעת כשבוחרים קרן השתלמות? כדאי לקרוא – מדובר במאמר חשוב שיבהיר לקוראים את הנושא. 

קרן השתלמות היא תוכנית חיסכון לטווח הקצר – בינוני. תקופת החיסכון המינימלית בקרן עומדת על שש שנים, שזה אומר 72 הפקדות חודשיות. במקור, קרן ההשתלמות נועדה לסייע לחוסך במימון לימודים, השתלמויות וקורסים שונים, שהוכרו על ידי הגופים המנהלים כמזכים בגמול השתלמות.

פעם בכמה שנים, יכול היה החוסך לצאת להשתלמות, שנת לימודים אקדמית או קורס או השתלמות. המטרה היתה שיפור הרמה המקצועית והרחבת האופקים. עם השנים השתנו המטרות של החיסכון. נכון למועד כתיבת שורות אלה, מה שנשאר בפועל הוא רק השם. כיום מדובר בתוכנית חיסכון שש שנתית, שהיתרון המשמעותי ביותר שלה הינו הפטור מתשלום מס על הרווחים.

בכל תוכנית אחרת, כולל פיקדונות, שקליים, גובה המדינה מס על רווחים. אפילו על רווחי השקעות בבורסה נגבה מס על ידי המדינה. (קופת גמל להשקעה פטורה ממס, אם משיכת הכספים מתבצעת באמצעות קצבה, או אחרי גיל הפרישה). עם זאת, הקרן מהווה הון צבור לטובת החוסכים, שמאפשר להם לקחת הלוואה מקרן השתלמות בתנאים אטרקטיביים. אבל בנושא הזה נעסוק בהמשך. 

היתרון המשמעותי ביותר של קרן ההשתלמות הוא, כאמור לעיל, הפטור ממס שניתן על הרווחים בקרן ההשתלמות. מדובר בסכומים משמעותיים, בעיקר בשנים שבהן התשואות הן גבוהות, כפי שקרה בשנת 2021. להלן יתרונות נוספים של הקרן: 

הפקדת המעסיק לקרן לעובד שכיר

עובד שכיר במקום עבודה שמפקיד לקרנות השתלמות, מקבל למעשה שניים עד שלושה שקלים תוספת על ההפקדה שלו. בדרך כלל, העובד יפקיד 2.5% מהשכר הקובע, ואילו המעסיק יפקיד 7.5% נוספים. המשמעות – בכל 10 חודשים מצטבר לזכות העובד בקרן סכום השווה למשכורת חודשית אחת. עם זאת, תקרת ההפקדה הפטורה ממס היא מוגבלת. עובד שכיר יכול להפקיד לקרן עבור שכר שלא יעלה על 15,715 שקלים לחודש. כל סכם מעבר לכך, לא יחושב לצורך הטבת מס. המשמעות – העובד ישלם מס הכנסה, כאלו היה הסכום הזה חלק מההכנסה שלו. 

עובד עצמאי

עובד עצמאי יכול להפקיד לקרן השתלמות, כאשר תקרת ההפקדה עומדת על 4.5% מההכנסה בשנת המס. תקרת ההכנסה שעבורה יזכה העצמאי להטבת מס, עומדת על 270,000 שקלים בשנה – 22,500 שקלים בחודש. אם בכום ההפקדה יהיה מעבר לכך, לא תהיה עבורו כל הטבת מס.

ההטבה פירושה שהעצמאי יכול לרשום את ההפקדה כהוצאה לכל דבר ועניין, מי שיפחית את תשלומי המס שלו לאותה השנה. 4.5% מסכום של 22,500 ₪ הם 1012.5 שקלים. בשנה, הסכום המצטבר עומד על 12,150שקלים, אשר יכולים להירשם כהוצאה, ולהפחית את תשלומי מס ההכנסה עבור אותה השנה בכמה מאות שקלים ואף יותר. גם שכיר יכול לזכות בהטבת מס, באמצעות תיאום מס. 

הפקדה פעם בשנה לעובד עצמאי

עובד שכיר יבצע הפקדה חודשית לקרן השתלמות, באמצעות המשכורת שלו. מנעד, עצמאי המפקיד לקרן השתלמות, יכול לעשות את זה בהפקדה חד פעמים, לא יאוחר מתום שנת הכספים שעבורה מתבצעת ההפקדה.  

דמי ניהול

דמי הניהול בקרנות ההשתלמות הם נמוכים יחסית, ועומדים על 0.7%. מדובר בדמי ניהול נמוכים, המשאירים בסף התקופה יותר כסף בידי החוסך. 

המשך הפקדה אחרי תום תקופת החיסכון

אם הגיע מועד המשיכה של הקרן, והמפקיד איננו מושך את הכספים, הם ממשיכים להצטבר בקרן ללא הפרעה. כאשר החוסך יהיה מעוניין למשוך את הכסף, הוא יוכל למשוך בבת אחת את כל הכספים שהצטברו. אם נניח הוא לא משך את הכסף במשך 12 שנה, יכו להיות שיצטברו שם יותר מאשר 100,000 שקלים.

את הסכום ניתן יהיה למשוך בסכום אחד, פטור ממס וללא כל הגבלה. לעומת זאת, מי שמושך את הכסף בתום התקופה הראשונה של שש שנים, תיפתח עבורו קרן השתלמות חדשה, שאותי הוא לא יוכל למשוך אלא אחרי שש שנים נוספות. לכן, אם מושכים קרן השתלמות, כדאי שתהיה לכך מטרה טובה. אחרת, כדאי פשוט להשאיר את הכסף בקרן. 

יתרון משמעותי נוסף של קרן השתלמות על פני תוכניות חיסכון אחרות,. טמון בעובדה שכל הגופים הפיננסיים המנהלים קרנות השתלמות, מאפשרים בדרך כלל נטילת הלוואה על חשבון הסכום שהצטבר בקרן. ההלוואות ניתנות בדרך כלל בתנאים אטרקטיביים, בגלל העובדה שלגוף המלווה יש ערבות מוצקה בדמות כספי החיסכון.  

החזר הלוואה גמיש

בנוסף על תנאי ההלוואה האטרקטיביים, ניתן לפרוש בדרך כלל את ההחזרים על פני תקופה של עד 7 שנים. המשמעות – החזרים חודשיים זעומים, שאינם פוגעים ברמת החיים או בהכנסה הפנויה. 

אפשרות להלוואת בלון

אפשרות נוספת שפתוחה בפני לווים פוטנציאליים, היא דחיית החזר ההלוואה עד למועד פירעון הקרן. מה שהלווים ישלמו מדי חודש יהיו אך ורק הריביות וההצמדה. מנגד, הקרן תמשיך לצבור רווחים, שיקזזו קרוב לוודאי חלק ניכר מתשלומי הריביות. לדוגמה – לווה נטל 10,000 ₪ הלוואה על חשבון הקרן. הוא יחזיר רק את הריביות ואת ההצמדה, שזה אומר החזר של כמה עשרות שקלים בחודש. החזר הקרן יידחה למועד הפירעון של הקרן, כאשר עד אז הקרן תמשיך לצבור ריביות ורווחים בהתאם למסלול ההשקעה שנבחר. 

יחד עם זאת, החיסרון בנטילת הלוואה על חשבון קרן השתלמות, טמון בעובדה שבכום ההלוואה המרבי יעמוד על מחצית הסכום שנחסך עד למועד קבלת ההלוואה. אם הצטברו בקרן 50,000 שקל, ההלוואה תהיה 25,000 שקל לכל היותר. מי שזקוק לסכום כסף גבוה יותר, ואם יש לו האפשרות, יצטרך למרות הכל לבצע משיכה של הקרן. 

בהגיע מועד משיכת קרן השתלמות, ואם העמית בקרן מקבל החלטה למשוך את הסכום הצבור, הוא יצטרך למלא טופס ייחודי המיועד לצורך כך. לכל אחד מהדופים הפיננסיים יש טופפי ייחודי לנושא, שניתן לרוב להוריד מאתר החברה באינטרנט.

לטופס המשיכה יש לצרף צילום תעודת זהות, וכל אישור על ניהול חשבון, או צילום של המחאה מבוטלת. זאת, על מנת להראות שהחשבון אליו הוא רוצה להפנות את הכסף אכן נמצא בבעלותו. לא ניתן להעביר את כספי המשיכה לחשבון שאיננו בבעלות המושך. בתוך מספר ימים, שנקבע מראש על ידי הגוף המנהל את הקרן, עוברים כספי החיסכון לחשבון הבנק של החוסך. 

כאמור לעיל, עצמאי יכול להפקיד לקרן השתלמות והדבר תלוי בהחלטה שלו בלבד. ואולם עובד שכיר יהיה זכאי להפקיד לקרן השתלמות, רק אם מקום העבודה שלו מבצע הפקדות עבור העובדים. אין אפשרות למי שאיננו עצמאי, לפתוח באופן עצמאי קרן השתלמות.

בנוסף, עובד שכיר שעובד בשני מקומות עבודה, לא יכול להפקיד לאותה הקרן משני המקומות. עם זאת, אין מניעה לכך שכל אחד ממקומו העבודה יפתח עבור העובד קרן השתלמות נפרדת. במקומות עבודה שבהם יש הסכמים קיבוציים בנוגע לקרן השתלמות, המעסיק מחויב להסכמים וצריך לבצע הפקדות בהתאם למפורט בהסכם. עובדי חברות כוח אדם שעובדים במקומו שבהם יש קרנות השתלמות, זכאים גם הם בדרך כלל לקרן השתלמות, למרות שהם עובדי קבלן ולא עובדי העסק בפועל. 

תשובה לשאלה הזאת היא באופן חד משמעי חיובית. בשנת 2021, התשואה הממוצעת לקרן השתלמות עמדה על יותר מ-14%. התשואה המרבית עבור המסלולים הלא מנייתיים, עמדה על 15 אחוזים ויותר.

במסלולים המנייתיים, התשואה עמדה על 23% ויותר בשנת 2021 – 2% לחודש בקירוב. תשואות קרן השתלמות בטווח של חמש שנים, עברו את ארבעים האחוזים כמעט בכל המקרים. המשמעות – תשואה של 8% בשנה ויותר, במסלולים הסולידיים, ותשועה אף גבוהה מזאת במסלול המנייתי. מדובר בתשואה עודפת, שהיא טובה יותר מכל תוכנית חיסכון, פיקדון בבנק או השקעה אחרת שאיננה השקעה בשוק ניירות הערך. 

למעשה, יש מגוון רחב של גופים פיננסיים המנהלים קרנות השתלמות, כמו גם קרנות פנסיה וקופות גמל. עם הגופים הללו ניתן למנות את אלטשולר שחם – שבמשך שנים עמבה בראש טבלת התשואות, אף שבשנת 2021 הביצועים שלה היו פחות טובים. 

גוף פיננסי נוסף בתחום הוא מיטב דש, שגם הוא ייצר רווחים נאים בקרנות ההשתלמות בשנת 2021. הפניקס, חברת ביטוח ויקה, מנהל גם הוא קרן השתלמות, שבחמש שנים האחרונות ייצרו תשואה של כמעט 50% לחוסכים, שזה אומר 10% בכל שנה. (בקרנות המנייתיות). חברות גדולות ומעסיקים כמו צה"ל וחברת החשמל, מנהלים קרנות השתלמות משלהם.  

למעשה, קרן השתלמות היא תוכנית חיסכון העומדת לרשותו של החוסך, בלי קשר לחסכים האחרים. (זאת בניגוד לקרנות הפנסיה, שהתשואה שלהן והפנסיה שתינתן לחוסך בבוא העת עלולה להיות תלויה בחוסכים האחרים). בחירה של קרן ההשתלמות צריכה להתבסס בראש וראשונה על הביצועים של הקרן, גובה העמלות שהיא גובה ואיכות השירות. 

בדרך כלל, קרנו ההשתלמות מציגות טבלאות המציינות את הרווחים שלהן בשנה האחרונה ובחמש השנים האחרונות, הרבה פעמים קורה, שקרן שהתשואות שלה היו טובות, תמשיך להניב תשואות כאלה לאורך זמן עם זאת, יכולים להיות מקרים שתשואות של קרן שנחשבה רווחית, יצנחו בשה שלאחריה. הדבר אומר, בפשטות, שתשואות העבר אינן ערובה לתשואות עתידיות. באשר לדמי הניהול ואיכות השירות – כאן כבר הקרקע מוצקה יותר. עמלה נמוכה, פירושה יותר כסף שנשאר בידי החוסכים ואיכות השירות – על כך אין להתווכח. עם זאת, בשני התחומים הללו, מרבית הקרנות (למעט חריגות פה ושם) נמצאות במקום דומה. 

קרן השתלמות היא תוכנית חיסכון ייחודית, שהרווחים שלה פטורים ממס. זאת, למרות ניסיונות חוזרים ונשנים של האוצר להטיל מס גם על רווחי קרנות ההשתלמות. הייחודיות של הקרן הזאת הופכת אותה למשתלמת במיוחד. למי שיש ברשותו קרן השתלמות, אל לו למהר ולמשוך את הכספים. עדיף לקחת הלוואה, אם הדבר אפשרי. לחילופין, אפשר לבצע משיכה חלקית של הכסף. משיכה מלאה של כספי הקרן צריכה להתבצע רק בהעדר ברירה אחרת.